5 Cara Memotong Cukai Pelaburan Anda

Oleh Michael Chamberlain, CFP, AIF

Ketahui lebih lanjut mengenai Michael di laman web kami Tanya Penasihat

Kebanyakan pelabur berfikir tentang peruntukan aset, risiko dan pulangan, dan strategi pasif berbanding strategi aktif apabila membuat keputusan pelaburan. Tetapi cukai harus menjadi kebimbangan utama juga kerana mereka boleh memberi impak besar kepada pulangan keseluruhan anda.

Inilah pandangan yang lebih dekat di lima kawasan di mana tindakan yang betul dapat menurunkan bil cukai ke atas pelaburan.

1. Kaedah pelaporan cukai

Kaedah pelaporan cukai merujuk kepada bagaimana keuntungan modal anda daripada jualan aset dilaporkan untuk tujuan cukai. Terdapat 12 metodologi; yang mana satu syarikat perkhidmatan kewangan anda akan secara langsung mempengaruhi jumlah cukai yang akan anda bayar. Ramai penjaga menggunakan kaedah "kos purata" atau "pertama keluar pertama" (FIFO). Tetapi terdapat pilihan lain, seperti "jangka panjang yang tinggi kos" (HCLT), yang dapat membantu anda menjimatkan cukai.

Sebagai contoh, katakan anda membeli lima saham saham pada $ 20 satu saham. Kemudian anda membeli lima lagi pada $ 25 satu bahagian dan kemudian lima lagi pada $ 30. Dua tahun kemudian, harga saham menjadi $ 47, dan anda perlu menjual tiga saham untuk mengimbangi portfolio anda.

Anda akan memperoleh keuntungan modal berikut menggunakan metodologi pelaporan cukai yang diberikan:

• Kos purata: $ 22 keuntungan sesaham. (Keuntungan anda adalah berdasarkan harga purata semua saham yang anda beli, iaitu $ 25.)
• FIFO: $ 27 keuntungan sesaham (Saham pertama yang dibeli - untuk $ 20 - adalah yang pertama dijual.)
• HCLT: $ 17 keuntungan sesaham (Saham paling mahal yang dipegang selama lebih daripada setahun - yang anda beli dengan harga $ 30 - dijual dahulu.)

Jelas, kaedah HCLT akan menghasilkan keuntungan kena cukai yang paling rendah. Cukai anda akan tertinggi dengan kaedah FIFO.

Tidak semua penjaga membuat lebih banyak pilihan cukai yang tersedia, jadi pastikan untuk memeriksa bagaimana syarikat perkhidmatan kewangan anda melaporkan keuntungan anda.

2. Pengambilan kerugian cukai

Penjualan sekuriti pada kerugian untuk mengimbangi keuntungan modal pada sekuriti lain dirujuk sebagai penebangan cukai. Pelabur sering menggunakan penuaian untuk mengehadkan pengiktirafan keuntungan modal jangka pendek, yang dikenakan cukai pada kadar yang lebih tinggi daripada keuntungan modal jangka panjang (sekurang-kurangnya di peringkat persekutuan). Ini hanya terpakai untuk akaun yang boleh dikenakan cukai, bukan kepada akaun yang ditangguhkan cukai seperti akaun 401 (k), IRA atau Roth.

Berikut adalah contohnya. Anda mempunyai portfolio pelbagai dana bersama A.S., antarabangsa dan pasaran baru muncul. Dengan kejatuhan baru-baru ini di pasaran baru muncul dan keuntungan A.S. yang lebih kukuh dari tahun lepas, anda mendapati peruntukan aset portfolio anda tidak disasarkan. Anda perlu menjual beberapa pegangan A.S., yang akan mencetuskan beberapa keuntungan. Walau bagaimanapun, pada masa yang sama, anda boleh menjual dana baru pasaran anda di kerugian untuk mengimbangi keuntungan. Anda kemudian membeli dana pasaran baru yang berbeza dalam jumlah yang anda perlukan untuk mendapatkan keseimbangan. (Semak dengan kustodian anda untuk memastikan anda tidak akan melanggar aturan jualan basuh selama 30 hari.)

3. Lokasi aset

Apabila orang membina aset untuk masa depan, kebanyakannya mempunyai gabungan ekuiti (stok) dan pegangan pendapatan tetap (tunai dan bon). Ramai orang mempunyai akaun cukai tertunda seperti IRA, 401 (k), atau 403 (b). Ada yang mempunyai akaun Roth bebas cukai, dan ramai yang mempunyai akaun yang boleh dikenakan cukai. Di mana anda memegang aset di antara ketiga-tiga jenis akaun ini boleh membuat perbezaan besar dalam beban cukai anda, terutamanya jika anda berada dalam kurungan cukai yang lebih tinggi.

Ia adalah paling cekap cukai untuk mempunyai aset dengan potensi pertumbuhan terbesar dalam akaun Roth, jadi anda tidak akan membayar cukai pendapatan ke atas semua pertumbuhan. Pilihan terbaik seterusnya adalah akaun yang boleh dikenakan cukai, jadi anda boleh mengambil keuntungan dari kadar cukai keuntungan jangka panjang yang lebih rendah daripada cukai pendapatan biasa yang akan anda bayarkan pada pengagihan dari akaun persaraan yang ditangguhkan cukai. Aset pendapatan tetap harus dalam akaun yang ditangguhkan cukai, supaya pendapatan pelaburan yang anda tabungan untuk masa depan tidak dikenakan cukai atas pendapatan anda yang diperoleh.

Satu lagi sebab untuk memelihara ekuiti dalam akaun yang boleh dikenakan cukai: Apabila kematian, terdapat "peningkatan" dalam dasar cukai yang dapat menyelamatkan pasangan atau ahli waris anda dengan jumlah yang besar pada rang undang-undang cukai mereka.

Malangnya, ramai orang tidak mengetahui peruntukan aset sasaran mereka, dan mereka yang berbuat demikian banyak yang akan mempunyai peruntukan yang sama dalam semua akaun mereka. Ini boleh menyebabkan rang undang-undang cukai yang lebih besar daripada jika mereka mempunyai lokasi aset yang berbeza secara strategik dalam akaun yang paling cekap cukai.

4. Pasif vs dana aktif

Sesetengah dana ekuiti melihat perolehan sekuriti yang sangat kecil dalam dana sepanjang setahun. Dana yang diurus secara aktif membeli dan menjual dengan frekuensi yang lebih tinggi. Perdagangan tambahan sering menghasilkan keuntungan modal; keuntungan tersebut dilaburkan semula, tetapi anda masih mendapat tagihan cukai untuk mereka pada akhir tahun.

Contohnya, Dana Indeks Fidelity Spartan 500 (FUSVX) mempunyai kadar perolehan 4% setahun dan sejak Oktober 2014 hanya menghasilkan keuntungan modal sebanyak 43 sen sesaham. Sementara itu, Dana Ekuiti Disiplin Kesetiaan (FDEQX) mempunyai kadar perolehan 191% dan dalam tempoh yang sama menghasilkan $ 1.16 setiap saham dalam keuntungan modal jangka panjang dan $ 1.33 dalam keuntungan modal jangka pendek, yang dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa. Aduh! Elakkan dana yang diuruskan secara aktif dalam akaun anda yang boleh dikenakan cukai.

5. Dana yang diperdagangkan bertukar dana berbanding dana bersama

Dana yang diperdagangkan pertukaran (ETF) lebih cekap daripada dana bersama apabila dipegang dalam akaun yang boleh dikenakan cukai kerana perbezaan perakaunan.Apabila pelabur dana bersama menjual sahamnya, syarikat dana mesti menjual sekuriti untuk menjana wang tunai untuk membiayai penebusan itu. Ini mewujudkan keuntungan modal dalam dana untuk para pemegang saham yang lain.

Walau bagaimanapun, apabila pelabur ETF ingin menjual, syarikat dana hanya menjual saham itu kepada pelabur lain seperti stok, dan dengan itu tidak ada transaksi keuntungan modal untuk ETF. (Perbezaan ini tidak terpakai bagi akaun persaraan yang ditangguhkan cukai.)

Dengan memberi perhatian kepada lima bidang ini, anda boleh menjadi pelabur yang lebih cekap cukai, bercukur sejumlah besar dari bil cukai anda dan meningkatkan pulangan keseluruhan anda. Sudah tentu, beberapa isu ini boleh menjadi rumit, jadi jika anda memerlukan bantuan dari profesional kewangan, pertimbangkan bekerjasama dengan penasihat yang dimiliki oleh Rencana Perancangan Garrett atau Persatuan Penasihat Kewangan Peribadi Nasional.

Imej melalui iStock.

Anda mungkin juga berminat:

Adakah Robo-Penasihat Tenggelam Penasihat Kewangan?

Cara Berhenti Mengatasi Pelaburan Anda

Saham kuat? Elakkan Kesilapan Salah Satu Ini

5 Perkara yang Tahu Sebelum Menggunakan Pilihan Saham