Risiko yang amat tinggi dengan pinjaman 401 (k) -

Jika sesiapa memberitahu anda pinjaman 401 (k) adalah cara yang murah untuk meminjam, mereka betul-betul betul dan sangat salah.

401 (k) kadar faedah pinjaman adalah rendah. Tetapi cara ramai rakyat Amerika membayar balik mereka menimbulkan bencana.

Jika anda menghentikan sumbangan 401 (k) anda untuk membayar balik pinjaman itu, meminjam $ 10,000 hari ini boleh membebankan anda $ 190,000, atau $ 1,000 sebulan dalam kehilangan pendapatan persaraan masa depan, jika anda berusia 30-an. Sekiranya anda berusia 20-an, kerugian boleh meningkat kepada $ 380,000, atau $ 2,000 kurang sebulan untuk persaraan.

Itulah asumsi anda membayar balik pinjaman. Jika anda berhenti atau kehilangan pekerjaan anda, kemungkinan besar anda tidak akan mencetuskan cukai dan penalti serta kehilangan pendapatan persaraan masa depan.

Ramai peminjam seperti idea bahawa mereka "membayar diri mereka" kerana minat yang mereka bayar masuk ke dalam 401 (k) mereka berbanding dengan pemberi pinjaman. Kadar faedah atas pinjaman 401 (k) biasanya merupakan kadar utama, pada masa ini 4.75%, atau kadar utama ditambah satu mata peratusan. Tetapi pulangan itu mungkin lebih rendah daripada apa yang akan diperolehi wang jika ia terus dilaburkan, dan perbezaan itu diperbesar selama bertahun-tahun terima kasih kepada pengkompaunan.

Risiko No. 1: Menghentikan sumbangan

Anda boleh meminimumkan kerosakan jika anda tidak mengurangkan caruman 401 (k) semasa pembayaran balik. Katakan Ashley dan Jessica, kedua-dua 25, mengambil pinjaman lima tahun, $ 10,000 dengan kadar 5.75%. Sebelum pinjaman, kedua-duanya menyumbangkan 6% daripada gaji mereka $ 60,000 dan mendapat 50% majikan.

Ashley terus menyumbang $ 300 setiap bulan sebagai tambahan kepada pembayaran pinjamannya; Jessica berhenti sumbangannya dan menyambung semula mereka selepas dia membayar pinjamannya. Kira-kira 15% daripada peminjam berhenti menyimpan selepas mengambil pinjaman 401 (k), menurut Fidelity Investments.

Selepas 40 tahun:

• Telur sarang Ashley kira-kira $ 5,700 lebih kecil daripada itu tanpa pinjaman, menurut pengiraan kos pinjaman '401 (k) Pusat Kebangsaan untuk Analisis, dengan mengambil kira 7% purata pulangan tahunan. Itu mengurangkan pendapatan bulanannya dalam persaraan dengan kira-kira $ 31 jika dia membeli anuiti tetap 30 tahun dengan kadar pulangan 5%.
• Jessica mempunyai $ 381,572 kurang daripada jika dia tidak meminjam, atau $ 2,048 kurang setiap bulan dalam pendapatan persaraan, jika dia membeli anuiti yang sama.

Dalam kehidupan sebenar, kerosakan mungkin berlaku di antara keterlaluan ini.

Kebanyakan peminjam terus menyumbang semasa membayar pinjaman, walaupun pada kadar yang lebih rendah, menurut kajian oleh perunding sumber manusia Aon Hewitt. Kadar caruman purata orang yang mempunyai pinjaman adalah 6.2%, berbanding dengan 8.1% bagi mereka yang tidak.

Juga, 401 (k) peminjam cenderung lebih tua. Aktiviti pinjaman di kalangan peminjam dalam lingkungan 40-an mereka, menurut kajian Biro Penyelidikan Ekonomi Negara. Tol untuk menghentikan atau mengurangkan sumbangan 20 tahun sebelum bersara adalah kira-kira satu perempat daripada apa yang akan berlaku jika anda mengurangkan jika anda mempunyai 40 tahun untuk pergi.

Risiko No. 2: Meninggalkan tugas anda

Terlepas dari umur, peminjam terdedah kepada lalai. Satu lagi kajian Biro Penyelidikan Ekonomi Negara mendapati bahawa 86% orang yang meninggalkan pekerjaan mereka tidak membayar balik baki mereka dalam tempoh 60 hingga 90 hari biasanya diperlukan untuk mengelakkan lalai. Pinjaman itu kemudian menjadi pengeluaran awal, dengan cukai dan penalti biasanya bersamaan 25% atau lebih dari baki pinjaman.

Kos yang lebih besar ialah pulangan cukai yang ditangguhkan pada masa hadapan. Dengan mengandaikan pulangan tahunan 7%, setiap pengeluaran $ 1,000 bermakna $ 16,000 kurang selepas 40 tahun.

Mereka adalah tol besar. Sebelum anda meminjam dari 401 (k) anda, pertimbangkan:

Adakah anda menggunakan pinjaman ini untuk hidup di luar kemampuan anda? Jawapannya mungkin "ya" jika ini bukan pinjaman pertama anda, jika anda menyatukan hutang kad kredit atau jika anda membeli sesuatu yang anda tidak mampu. Betulkan masalah perbelanjaan sebelum anda membuat masalah persaraan.

Adakah anda mempunyai rancangan untuk mengelakkan lalai? Idealnya, anda akan mempunyai sumber seperti simpanan atau ekuiti rumah yang boleh anda gunakan untuk membayar balik pinjaman dengan segera jika anda meninggalkan pekerjaan anda. Sekiranya anda mempunyai sumber seperti itu, soalan berikut ialah: Mengapa anda tidak menggunakannya?

Bolehkah anda mengekalkan sumbangan persaraan? Jika anda memotong balik semasa membayar balik pinjaman, bersiaplah untuk meningkatkan sumbangan anda setelah anda melunaskan pinjaman. Peraturan yang baik adalah untuk menambah jumlah bayaran pinjaman kepada jumlah yang anda sumbangkan sebelum pinjaman dan terus menyumbang begitu banyak sehingga anda bersara.

Pinjaman 401 (k) yang sembrono boleh menjadi wang yang paling mahal yang anda akan meminjam.

Berjuang dengan hutang? Ketahui lebih lanjut

• Bagaimana untuk membayar hutang
• Bagaimana penyatuan hutang boleh menjadi salah
• Menggunakan wang persaraan untuk membayar hutang adalah tindakan kawat tinggi

Liz Weston adalah perancang kewangan dan kolumnis yang disahkan di Investmentmatome, laman web kewangan peribadi, dan pengarang "Skor Kredit Anda." E-mel: [email protected]. Twitter: @lizweston.

Artikel ini ditulis oleh Investmentmatome dan pada asalnya diterbitkan oleh The Associated Press.