Penutupan Gap Homeownership Memerlukan Lebih Banyak daripada Perubahan Skor Kredit

Tahun lepas, terdapat rasa optimis bahawa penambahan nilai kredit baru dapat membantu menangani cabaran peminjam hipotik minoriti ketika membeli rumah dan mula mempersempit jurang pemilikan rumah negara.

Tetapi ia akan mengambil masa lebih daripada perubahan kredit sahaja. Salah satu sebabnya ialah mencipta semula piawaian pelaporan kredit sebagai sebahagian daripada proses gadai janji adalah proses glasier, dan setakat ini kemajuan kecil telah dibuat.

Dan sementara piawaian pemberian pinjaman, komponen utama lain untuk sebarang kelulusan gadai janji telah merosot sedikit baru-baru ini kerana ekonomi yang semakin meningkat dan industri perumahan yang pulih sepenuhnya, pemilik rumah hitam masih tertinggal di belakang pemilikan oleh orang kulit putih - dengan margin yang luas.

Jadi apa yang diperlukan untuk menyempitkan jurang pemilikan rumah? Dan apa yang boleh anda lakukan sekarang untuk menjejaskan sistem pinjaman gadai janji yang sememangnya sedikit demi sedikit?

Jurang pemilikan rumah di A.S.

Keseluruhannya, kadar homeownership negara turun, tetapi bagi orang kulit hitam, ia telah merosot. Dan jurang pemilikan rumah antara kulit hitam dan kulit putih semakin besar.

Peratusan rakyat Amerika yang memiliki rumah menurun kepada 63.4% pada 2016 - itu 5.6 mata peratusan di bawah puncak pada tahun 2004 - dan kadar terendah dalam homeownership dalam lebih daripada 50 tahun, menurut Pusat Kajian Perumahan Harvard University.

Dari tahun 2004 hingga 2016, kadar homeownership untuk kulit hitam turun 7.5 mata peratusan, sementara bagi kulit putih ia jatuh 4.0 mata peratusan, menurut pusat itu. Kadar homeownership Hispanik menurun 2.1 mata peratusan.

Perubahan laporan kredit di tempat

Fannie Mae, syarikat yang ditaja oleh kerajaan yang menyediakan modal kepada pinjaman rumah, pada akhir 2016 mula mengintegrasikan "data kredit yang trendi," coretan pembayaran pengguna pelbagai bulan. Penyokong menggabungkan data ini ke dalam proses pengunderaitan pinjaman mengatakan ia memberi gambaran tentang bagaimana pengguna menguruskan hutang dengan menunjukkan perubahan dalam baki kredit dan jumlah pembayaran. Peminjam yang secara berkala membayar kredit pusingan mungkin memberi manfaat.

Fannie juga melancarkan parameter untuk pemohon yang layak tanpa skor kredit. Saudara lelaki Fannie, GSE, Freddie Mac, memperkenalkan keupayaan skor tanpa kredit sendiri. Perubahan-perubahan itu membenarkan pertimbangan peminjam tanpa skor kredit, tetapi dengan sejarah pembayaran perumahan, seperti dari menyewa, serta rujukan pembayaran lain.

Tugas sukar untuk mendapatkan kelulusan gadai janji adalah lebih sukar bagi mereka yang tidak mempunyai skor kredit yang "tidak dapat dilihat kredit" - satu isu yang mungkin dihadapi oleh pemohon minoriti, menurut data dari Biro Perlindungan Kewangan Pengguna.

"Kira-kira 15% daripada Hitam dan Hispanik adalah kredit yang tidak dapat dilihat berbanding dengan 9% orang Putih dan Asia," kata laporan 2015 oleh CFPB. "Perbezaan ini diperhatikan di semua peringkat umur, mencadangkan bahawa perbezaan ini berlaku pada awal kehidupan orang dewasa ini dan berterusan selepas itu."

Walau bagaimanapun, kemas kini laporan kredit hanya boleh memacu perubahan begitu banyak. Ketersediaan kredit - peminjam kemungkinan akan membuat pinjaman - juga kunci.

»LEBIH: Pinjaman FHA: Apa yang anda perlu ketahui

Gadai janji dan ketersediaan kredit

Karan Kaul, sebuah kaitan penyelidikan di Pusat Dasar Kewangan Perumahan di lembaga pemikir Urban Institute, mengatakan bahawa sukar untuk menentukan apakah langkah kredit yang semakin tinggi atau lebih rendah.

"Ada puluhan faktor yang meluluskan gadai janji: skor FICO, pinjaman kepada nilai, DTI adalah beberapa faktor," kata Kaul. Dan kemudian tambahkan kepada gabungan pendapatan yang lazim, hutang, aset cair dan trend penjimatan.

»LEBIH: Kira DTI anda

Untuk mengukur akses gadai janji, Institut Urban mencipta indeks ketersediaan kredit berdasarkan analitinya pinjaman pembelian rumah yang kemungkinan akan mungkir. Semakin tinggi peratusan kadar matlamat pinjaman, lebih besar peminjam risiko menganggapnya dan lebih dekat industri pinjaman gadai janji bergerak ke, atau lalu, "piawaian pemberian pinjaman munasabah," menurut institut.

"Ketersediaan kredit [untuk semua peminjam] meningkat pada tahun 2017," kata Kaul. "Bagaimanapun, terdapat beberapa perkara yang harus diingat. Kami masih dalam fasa di mana jumlah risiko kredit yang diambil oleh pasaran gadai janji adalah sangat kecil berbanding dengan piawaian kredit yang berpatutan pada tahun 2000-an."

Dari tahun 2001 hingga akhir tahun 2003, peminjam masih berhemah dalam membuat pinjaman, dan kadar faedah gadai janji - kemudian 11% hingga 14% - berada dalam purata sejarah, kata Kaul. Itulah bagaimana Institut Urban mendefinisikan "piawaian pinjaman yang munasabah."

Ia hanya selepas tempoh ini apabila "kegilaan itu bermula," katanya, dan pemberi pinjaman mengambil risiko yang melampau, akhirnya mengakibatkan kegagalan peminjaman pinjaman dan kemalangan pasaran perumahan.

"Apabila anda membandingkan di mana kita berada di hari ini ke mana standard yang munasabah [adalah], anda boleh menggandakan jumlah risiko pasaran sedang berlaku sekarang," kata Kaul.

Peminjaman hutang pada masa ini hanya di bawah 6%.

Apa yang boleh anda lakukan sekarang

Pemarkahan kredit dan piawaian pinjaman yang ketat adalah faktor yang mempengaruhi semua peminjam.Bagaimana anda boleh mendapatkan gadai janji dalam persekitaran ini?

Mula-mula, pastikan anda menunjukkan tingkah laku yang memajukan ganjaran pelaporan kredit, kata Joe Mellman, naib presiden kanan dan pemimpin perniagaan gadai janji untuk TransUnion.

"Contohnya, membayar baki bergulir dari masa ke masa. Atau melunaskan kad kredit anda sepenuhnya setiap bulan, daripada membawa lebihan keseimbangan. Atau tidak pernah melebihi had kredit anda, "katanya. "Ini adalah tingkah laku yang sihat secara kewangan semua pengguna, termasuk minoriti, veteran dan pembeli rumah pertama kali, boleh mendapat manfaat daripada apabila data yang digunakan digunakan untuk menentukan akses gadai janji."

Kemudian, pastikan permohonan gadai janji anda diproses dengan pandangan kredit maju ini. Ini bermakna meminta peminjam sekiranya mereka menggunakan sistem pengunderaitan yang membolehkan data kredit dan rujukan kredit tidak berubah.

"Nampaknya minat umum dalam industri gadai janji untuk meneroka data kredit alternatif dan keupayaannya untuk membuka akses yang selamat kepada pengguna yang layak," kata Mellman. "Industri lain, seperti kad kredit dan pemberian pinjaman automatik, menunjukkan kesan kredit berpotensi positif yang boleh diperolehi."