5 Sebab untuk Menjual Dana Bersama

Pasaran dibuka 2016 dengan yang paling teruk sejak permulaan setahun, dan dua bulan berikutnya menunjukkan siri kenaikan dan penurunan.

Oleh itu, anda mungkin melihat beberapa nombor menakutkan apabila anda menyemak portfolio anda. Tetapi itu tidak bermakna anda harus bertindak balas. Nasihat pakar untuk pelabur jangka panjang tetap sama: Matikan berita dan tongkat dengan rancangan anda.

Walau bagaimanapun, jangan menafsirkan bahawa sebagai cadangan untuk tidak mengubah pegangan anda. Berikut adalah lima tanda bahawa ia mungkin adalah masa untuk menjual dana bersama.

1. Ia mempamerkan prestasi outsize.

Ini mungkin berbunyi tegas - selepas semua, prestasi sama dengan pulangan. Tetapi outsize Prestasi adalah satu lagi perkara: Jika dana jauh lebih baik daripada rakan sebaya, anda ingin mengetahui mengapa, kata Paul Jacobs, ketua pegawai pelaburan Palisades Hudson Financial Group.

"Sebagai contoh, dana boleh meminjam wang untuk meningkatkan pulangan atau membuat pelaburan yang tidak anda ketahui," jelasnya.

Keuntungan jangka pendek dramatik dengan cepat boleh berubah menjadi senario kemalangan dan pembakaran. Bandingkan dana anda ke penanda aras yang sesuai, seperti indeks Standard & Poor's 500 atau theRussell 3000 contohnya, dan perhatikan apa-apa prestasi yang melebihi 5% atau lebih.

Kemudian kajian kepelbagaian dana di laman webnya, kata Jacobs. "Ini harus memasukkan maklumat seperti 10 pegangan dan peruntukkan teratas kepada industri atau negara yang berbeza, yang mungkin cukup untuk mendapatkan selesa. Jika anda ingin melihat keseluruhan pecahan pegangan dana, anda mungkin perlu menyemak semula dokumen pendedahan rasmi dana itu, yang sepatutnya juga di laman webnya. "Cari pelaburan atau aktiviti pengurus yang tidak ada dalam strategi pelaburan dana yang dinyatakan, atau anda tidak selesa dengan, seperti pegangan yang tidak cair atau spekulasi mata wang.

2. Ia menunjukkan tanda-tanda "gaya hanyut."

Dana yang diurus secara aktif biasanya membawa nisbah perbelanjaan yang lebih tinggi daripada yang diuruskan secara pasif; pelabur membayar profesional untuk menarik tuil. Tetapi sebagai gaya pengurus beransur-ansur berubah, dana dapat mengalami "drift gaya," kata Jacobs. Antara isu lain, ini boleh menyebabkan dana asasnya menjejaki indeks, seperti S & P 500 - semasa masih mengenakan premium.

"Dalam jangka masa panjang, dana indeks 'almari' ini cenderung untuk mengatasi penanda aras mereka kerana yuran pengurusan," kata Jacobs. "Dengan memantau pegangan dana secara berkala, anda harus dapat mengetahui sama ada strategi dana kekal konsisten, atau jika ada peralihan yang berlaku yang anda tidak setuju."

3. Sudah tiba masanya untuk anda mengimbangi semula.

Pengimbangan semula mengembalikan portfolio anda kepada peruntukan aset sasarannya. Sesetengah pelabur mengimbangi pada irama biasa. Orang lain melakukannya apabila peruntukan mereka bertukar dengan jumlah tertentu - misalnya, apabila stok berfungsi dengan baik dan pulangan mereka mengambil sebahagian besar portfolio anda. Satu portfolio yang terdiri daripada 60% saham dan 40% bon dengan cepat boleh menjadi 70% -30% berpecah sebaliknya.

Apabila anda mengimbangi semula, anda menjual pelaburan yang menang - dalam kes ini, dana bersama - dan menggunakan wang tersebut untuk membeli saham tambahan dana yang belum dilaksanakan juga.

4. Terdapat pilihan yang lebih murah - namun setanding -.

Ia sengaja memeriksa sama ada terdapat dana yang sama dengan yang anda sudah miliki, tetapi dengan nisbah perbelanjaan yang lebih rendah. Dalam akaun pembrokeran atau IRA, anda mempunyai akses kepada pilihan dana yang besar. (Tawaran 401 (k) biasanya lebih terhad.) Dana Indeks dan ETF semakin bersaing dengan yuran, yang mendorong kos turun.

"Jika dua pelabur mempunyai setengah juta dolar dalam sesuatu yang hampir sama dari segi falsafah dan kedudukan pelaburan, tetapi satu adalah indeks dana dan menjejaki pasar dan yang lain adalah dana yang diuruskan secara aktif yang memiliki kinerja yang sama, apa yang anda bayar dalam yuran] boleh menjadi 75 mata asas, "kata Forrest Baumhover, perancang kewangan dan pengasas Perancangan Kewangan Westchase. Itu berjumlah hampir $ 4,000 setahun.

5. Toleransi risiko anda telah berubah.

Ia berulang-ulang mengulang: Perubahan pasaran saham bukanlah sebab untuk mengubah portfolio anda. Tetapi jika anda merasa tidak mampu menunggang turun naik tersebut - sama ada pelaburan semasa anda menjejakkan kaki anda pada waktu malam, atau matlamat anda telah berubah - ia mungkin masanya untuk beralih kepada dana yang lebih banyak selaras dengan toleransi dan matlamat risiko semasa anda.

"Tentukan berapa banyak risiko yang anda perlukan untuk memenuhi matlamat anda," kata Baumhover. "Tidak ada sebab untuk pergi ke sana pada skala yang lebih agresif jika anda tidak perlu."

Lagi dari Investmentmatome

Yuran pelaburan dalam talian anda mungkin tidak tahu anda membayar

Sekiranya anda melabur dalam stok, ETF atau dana bersama?

Yuran mungkin memakan simpanan persaraan anda

Artikel ini ditulis oleh Investmentmatome dan pada asalnya diterbitkan oleh USA Today.

Arielle O'Shea adalah seorang penulis di Investmentmatome, laman web kewangan peribadi. E-mel: [email protected]. Twitter: @intenhea.

Imej melalui iStock.