Biro Perlindungan Kewangan Pengguna Dijelaskan

Biro Perlindungan Kewangan Pengguna telah diwujudkan oleh Bill Dodd-Frank tahun 2010, sebagai sebahagian daripada usaha untuk merombak peraturan kewangan dan membuat pinjaman, terutama gadai janji dan kad kredit, lebih adil dan lebih telus bagi pengguna. Keutamaannya ialah gadai janji, kad kredit, dan pinjaman pelajar, menurut ketua penguat kuasa masuk Richard Cordray.

Elizabeth Warren berfungsi sebagai ketua biro de facto, walaupun dia hanya nominal "penasihat khas" kepada presiden dan Jabatan Perbendaharaan. Agensi itu melancarkan laman webnya pada Februari tahun ini, dan ditetapkan untuk memulakan peranan penguatkuasaannya pada 21 Julai^st. Pada tarikh itu, CFPB akan menjadi unit Rizab Persekutuan, dan akan menerima peratusan yang ditetapkan oleh bajet Fed sebagai sumber pendanaannya. Sehingga itu, ia membuat cadangan kepada Jabatan Perbendaharaan tanpa kuasa untuk menguatkuasakannya.

Mandatnya adalah untuk menguatkuasakan peraturan persekutuan, bertindak sebagai anggota polis dan pengawas untuk industri kewangan. Biro itu akan "menguatkuasakan undang-undang yang menghalang diskriminasi dan lain-lain rawatan yang tidak adil dalam kewangan pengguna" dan "menyekat tindakan atau amalan yang tidak adil, menipu atau menyalahi undang-undang," menurut laman webnya. Penciptaannya, bagaimanapun, telah diluluskan atas bantahan kuat dari Parti Republik kongres, dan biro itu terus berkembang dalam kontroversi politik.

Ramai orang menonton pengawal, sebenarnya

CFPB tertakluk kepada lebih banyak pengawasan daripada pengatur perbankan lain. Memandangkan ia menerima jumlah wang yang rata dari Fed, ia tidak boleh secara unilateral meningkatkan belanjawan operasi mereka seperti FDIC atau Pejabat Pengawas Mata Wang. Di samping itu, beberapa agensi kawal selia mempunyai kuasa veto atas tindakannya:

Akta Prosedur Pentadbiran: Biro itu perlu mematuhi garis panduan notis dan komen untuk semua aktivitinya, yang bermaksud bahawa ia perlu menghantar dan mendengar respons mengenai peraturannya sebelum ia dapat dilaksanakan. Ia juga perlu mengemukakan cadangannya kepada Pejabat Maklumat dan Hal Ehwal Perundangan untuk memastikan mereka tidak akan menyakiti perniagaan kecil. Menurut Profesor Adam Levitin dari Undang-undang Georgetown, hanya EPA dan OSHA mempunyai keperluan yang sama ketat.

Majlis Pengawasan Kestabilan Kewangan: FSOC, yang merupakan sebahagian daripada Jabatan Perbendaharaan, akan mempunyai kuasa veto ke atas CFPB. Biro adalah satu-satunya agensi kawal selia perbankan yang mempunyai pemeriksaan ini terhadap kuasa mereka.

Kongres dan badan kehakiman: Seperti mana-mana agensi persekutuan, CFPB bergantung kepada Kongres untuk pihak berkuasanya, dan khususnya memerlukan kelulusan Senat pengarahnya. Begitu juga, oversteps yang sangat besar boleh dicabar di mahkamah.

Republikan mahukan biro yang lebih lemah, atau tidak sama sekali

Walaupun pengawasan ketara biro, banyak Republikan bimbang bahawa CFPB adalah otoriter, membebankan kepada perniagaan, dan mengganggu. Daripada memansuhkan Dodd-Frank secara keseluruhan, atau bahkan menghapuskan biro sama sekali, mereka berusaha untuk melemahkan dan de-membiayainya. Menurut Demokrat, pengulangan Dodd-Frank sama sekali akan menimbulkan ancaman politik yang signifikan, sehingga GOP memisahkan diri dengan peraturan perundang-undangan.

Kedudukan biro itu sendiri adalah hasil usaha semacam itu. Republikan kuat menentang biro perlindungan kewangan pengguna yang bebas, jadi Demokrat bersetuju untuk menempatkan agensi di dalam Rizab Persekutuan ketika Dodd-Frank diluluskan.

Kebanyakan agensi kawal selia mempunyai kelonggaran dengan belanjawan mereka. Pejabat Pengawas Mata Wang, misalnya, dapat meningkatkan penilaiannya terhadap bank tanpa pengawasan. Walau bagaimanapun, usaha yang diketuai oleh GOP untuk mengurangkan belanja pengawal selia telah menyebabkan dana yang lebih kecil untuk SEC dan CFTC, yang kedua-duanya memantau industri kewangan. Biro Perlindungan Keuangan Pengguna menerima peratusan yang ditetapkan dari anggaran operasi Fed, dan tidak dapat mengumpulkan uang tanpa persetujuan kongres. Sesetengah Republikan akan melangkah lebih jauh, menetapkan belanjawan CFPB melalui proses peruntukan kongres, meningkatkan kuasa cabang perundangan.

Pada 2 Mei^nd, 44 dari 47 Republik Senat yang diketuai oleh Pemimpin Minoriti Mitch McConnell dan Richard Shelby menghantar surat kepada Presiden Obama yang memperincikan kebimbangan mereka, terutamanya, pengarah CFPB akan mempunyai kuasa yang terlalu banyak. Mereka mengancam untuk menghalang bukan sahaja pengesahan pengarah, tetapi semua perkhidmatan kewangan menamakan, kecuali:

• Jawatan pengarah satu orang digantikan dengan lembaga pengarah lima orang.
• CFPB bergantung kepada proses peruntukan Kongres untuk pembiayaan.
• Majlis Pengawasan Kestabilan Kewangan mempunyai kuasa veto yang lebih besar.

House GOP memetik kerusi pengarah terbuka sebagai penyebab kebimbangan

Usaha Senat untuk menyekat pengesahan pengarah Walau bagaimanapun, Wakil Spencer Bachus dari Alabama dan Shelley Moore Capito dari West Virginia memperkenalkan satu rang undang-undang untuk menggantikan pengarah dengan jawatankuasa lima anggota, dengan tidak ada parti yang memegang lebih dari tiga kerusi.

"Kami cukup realistik untuk mengetahui bahawa selepas semua rang undang-undang itu mungkin matlamat yang tidak dapat dicapai," kata Kongres Moore. "Kami cuba membentuk semula bahagian Dodd-Frank. Sekiranya kita perlu hidup dengannya, mari kita membuatnya lebih baik daripada sekarang."

Kongres Bachus mengatakan bahawa rang undang-undangnya terutama didorong oleh kenyataan bahawa Presiden Obama belum memilih penama. "Ini adalah agensi yang pada 22 Julai akan mula menguatkuasakan undang-undang," katanya. "Kami, apa 90 hari keluar?" Walau bagaimanapun, mengesahkan seorang yang dilantik tanpa supermajoriti adalah satu proses yang sukar.

Tarian halus pengesahan Senat

Presiden Obama dan Demokrat, jelas, tidak berpuas hati dengan tuntutan Parti Republik. Mereka percaya bahawa pendapat orang ramai adalah di pihak mereka, dan percubaan untuk menyekat pengesahan pengarah akan menyebabkan GOP kelihatan seolah-olah tidak senonoh dan mengorbankan kecekapan untuk ideologi. Walaupun Presiden Obama telah bercakap tegas terhadap perubahan yang dicadangkan, Republikan mencatatkan bahawa dia telah membalikkan kursus mengenai isu-isu lain seperti pemotongan cukai era Bush.

Walau bagaimanapun, Obama seolah-olah bersedia untuk menolak penamaya melalui pelantikan waktu rehat. Perlembagaan membenarkan presiden memintas proses pengesahan Senat jika dewan perundangan tidak berada dalam sesi, taktik yang terkenal digunakan untuk mengesahkan penunjuk perasaan Presiden George W. Bush, John Bolton, sebagai duta kepada Pertubuhan Bangsa-Bangsa Bersatu.

Di samping mengancam untuk menghalang semua calonnya, Parti Republik mempertimbangkan satu taktik yang dikenali sebagai sesi pro forma. Prosedur ini biasanya digunakan untuk memenuhi keperluan Perlembagaan bahawa tiada ruang Kongres menangguhkan tanpa persetujuan orang lain, dan terdiri dari satu sesi selama satu sesi di mana tidak ada usaha yang dilakukan. Seorang ahli yang bersendirian boleh mengangkat Senat ke sesi dan meninggalkan, setelah memenuhi syarat untuk sesi pro forma. Selagi seseorang berbuat demikian setiap tiga hari, pemikiran itu berlaku, Senat tidak secara teknis masuk ke rehat dan presiden tidak boleh memintas proses pengesahan.

Pro forma kaum Republik menghadapi cabaran logistik dan undang-undang

Sesi pro forma telah digunakan sebagai taktik politik sebelum ini. Pada tahun 2007, selepas Parti Demokrat berjaya mengawal Senat, Pemimpin Majoriti Harry Reid Sesi pro forma digunakan untuk menghalang Presiden Bush daripada membuat janji temu balik. Walau bagaimanapun, masa telah berubah: yang paling penting, Republikan tidak mengawal Senat. Malah ahli undang-undang sendiri tidak pasti bahawa parti minoriti boleh memanggil Senat menjadi sesi. Memegang sesi pro forma juga memerlukan, setiap tiga hari, satu senator terbang kembali ke Washington dengan perbelanjaan mesyuarat konstituen, dewan bandar dan makan malam penggalangan dana.

Sesetengah senator GOP juga berpendapat bahawa rang undang-undang Dodd-Frank memerlukan pengarah "pengesahan Senat", sehingga membatalkan sesiapa yang dilantik semasa rehat. John P. Elwood, yang bekerja di Pejabat Penasihat Undang-Undang, walaupun, percaya sebaliknya. "Ia adalah tidak konstitusional untuk menarik perbezaan antara pegawai yang dilantik semula [dan pegawai yang disahkan oleh Senat], kerana ia membebaskan pihak berkuasa reses presiden."

Bolehkah pro forma benar-benar menghalang rehat?

Semua orang dari Jabatan Kehakiman kepada Presiden kepada pembantu Senat percaya bahawa mengawasi ruang ke dalam sesi setiap tiga hari menghalangi rehat. Menurut Victor Williams dari Universiti Katolik Amerika, namun, Perlembagaan dan mahkamah mengatakan sebaliknya.

Fasal persetujuan penangguhan Perlembagaan menghendaki setiap rumah mendapatkan izin orang lain sebelum masuk ke rehat selama lebih dari tiga hari. Untuk mengelilingi klausa, bilik-bilik akan selalu memanggil sesi pro forma. Walau bagaimanapun, Perlembagaan tidak jelas sama ada klausa itu terpakai untuk melonggarkan pelantikan juga. Sepanjang abad yang lalu, Jabatan Kehakiman telah berulang-ulang mengenai isu tersebut. Taklimat paling baru datang pada tahun 1993: Jabatan Kehakiman Presiden Clinton menyatakan bahawa kerana klausa persetujuan penangguhan dibenarkan istirahat tiga hari, rehat harus tiga hari atau lebih lama untuk Presiden memintas proses pengesahan.

Mahkamah, serta penyelidikan Senat sendiri, tidak bersetuju. Menurut Perkhidmatan Penyelidikan Kongres, Perlembagaan tidak menyatakan panjang rehat yang diperlukan untuk pelantikan waktu rehat. Pada tahun 2004, lebih-lebih lagi, Mahkamah Rayuan AS memutuskan bahawa "Perlembagaan, di hadapannya, tidak menetapkan masa minimum bahawa rehat yang sah di Senat mestilah bertahan untuk memberikan kuasa perundangan kepada kuasa pelantikan Presiden di bawah Klausa Pelantikan Rejim."

Sudah tentu bahawa pro forma adalah figur imaginasi kolektif kerajaan persekutuan, dan bahawa Presiden Obama dapat mengesahkan pengarah CFPB, dan sebenarnya semua nominasi perkhidmatan kewangannya, sebaik sahaja sesi Senat saat ini ditertawakan dekat. Dia tidak akan berseorangan dalam pelantikan reses luas: Theodore Roosevelt melepaskan 160 orang yang dilantik dalam satu hari bebas Senat.

Bagaimana bin Laden dapat menyelamatkan CFPB

Elizabeth Warren pada dasarnya bertindak sebagai pengarah Biro Perlindungan Kewangan Pengguna sejak ia mendirikan kedai, dan yang paling mengharapkan dia akan menerima pencalonan untuk mengetuai secara rasmi. Warren terus mengadili bank komuniti, melawat negara untuk mengadakan mesyuarat. Walaupun dia dicalonkan, walaupun, Republikan membuat jelas bahawa pengesahannya kurang daripada tertentu.

Sejumlah penganalisis perbankan percaya bahawa momentum bergerak ke arah Presiden berikutan kematian Osama bin Laden. Dia mungkin memutuskan untuk membelanjakan beberapa modal politik baru di atas pelantikan waktu rehat, terutama jika dia percaya pendapat umum menyokong agensi pengawalseliaan yang kuat.

"Selepas pengumuman bin Laden, Rumah Putih perlu penuh keyakinan," kata penganalisis politik Brian Gardner. "Itu adalah perkembangan penting bagi [pentadbiran Obama], dan ia mungkin menjadikannya sedikit lebih mudah bagi mereka untuk meneruskan janji temu dengan resipi jika ia datang untuk itu."