Amanah Ganjaran Grantor yang sengaja

Oleh Craig W. Smalley

Ketahui lebih lanjut mengenai Craig di laman web kami Tanya Penasihat

Dalam perancangan harta pusaka, matlamatnya adalah untuk mengeluarkan sebanyak mungkin aset yang boleh dikenakan cukai dari estet pembayar cukai yang mungkin berada di bawah pengecualian $ 5.35 juta pada tahun 2014. Anda boleh melakukan ini melalui pelbagai cara. Salah satu cara adalah untuk memberi hadiah sebahagian harta pusaka anda kepada waris anda sekarang bukannya menunggu sehingga mati. Masalah dengan gifting ialah anda hanya boleh memberi seseorang $ 14,000 per tahun ($ 28,000 jika berkahwin dan memilih pemberian hadiah). Kebiasaannya, pembayar cukai yang jatuh ke dalam harta pusaka estate tidak boleh memberikan hadiah aset mereka sebelum kematian. Terdapat pelbagai kaedah lain yang digunakan untuk, secara kebetulan, memberi hadiah harta anda. Walau bagaimanapun masalah dalam membesarkan harta pusaka anda boleh dibuat dengan pemilik perniagaan kecil yang memiliki stok S-Corporation. Biasanya, perniagaan keluarga adalah aset terbesar harta pusaka, dan mesti ditangani dengan cara di mana pemegang saham memberikan perniagaan itu, tetapi mengekalkan kawalan ke atas aset sehingga kematian. Satu kaedah popular untuk melakukan ini adalah dengan Grantor Retained Annuity Trust (GRAT). Bagaimanapun, GRAT mempunyai masalah sendiri.

A GRAT adalah amanah yang dibuat oleh seseorang (pemberi kuasa), yang mengekalkan hak untuk menerima pembayaran tahunan tetap untuk jangka masa tertentu. Pada akhir tempoh yang dinyatakan harta GRAT itu sama ada diedarkan secara terang-terangan kepada penerima yang ditetapkan atau disimpan dalam kepercayaan untuk faedah mereka. Pemindahan harta kepada GRAT mungkin melibatkan hadiah kepada orang tetap (orang yang layak menerima harta di masa depan) untuk tujuan cukai hadiah. Sama ada terdapat hadiah ditentukan dengan menolak nilai aktuari yang ditentukan oleh kepentingan jangka masa tertahan pemberi pinjaman daripada jumlah nilai harta yang dipindahkan ke amanah itu. Perbezaan, jika ada, adalah hadiah kepada orang yang masih kekal. Kaedah menentukan sama ada hadiah yang terlibat membolehkan GRAT dirancang supaya pemberian kepada orang yang masih kekal sangat dikurangkan atau dihapuskan sepenuhnya. Unsur hadiah sepenuhnya dihapuskan jika hadiah itu "sifar." Masalahnya ialah jika anda mati di tengah-tengah pembayaran ini, maka nilai baki GRAT kemudiannya akan ditambahkan ke harta tanah anda. Singkatnya, anda tidak mencapai apa-apa.

Saya dilesenkan untuk mewakili pembayar cukai sebelum Perkhidmatan Hasil Dalam Negeri. Saya seorang pakar cukai. Di samping itu, saya mempunyai kepakaran sebagai Perancang Harta Bertauliah ™. Saya melakukan kira-kira 20 hingga 30 rancangan perladangan setiap tahun, dan tahun lepas saya menghadapi masalah dengan pelanggan. Estet cukainya ialah $ 8.98 juta dan $ 6.75 juta itu adalah Subkomputer S-Perbadanannya. Beliau berusia 79 tahun. Pada mulanya saya fikir, kita akan melakukan GRAT 15 tahun, dan mendapatkan S-Corporation daripada estet perceraian itu. Walau bagaimanapun, disebabkan usia pelanggan, ia menjadi strategi yang berisiko. Sebaliknya, saya menggunakan strategi yang dikenali sebagai Amanah Ganjaran Grantor yang Sengaja.

"Amanah Grantor" adalah kepercayaan yang menjalankan "afoul" peraturan yang terkandung dalam IRC§§ 671-679. Secara tradisinya, berlakunya Peraturan Amanah Grantor dipandang negatif di mana Grantor (Pemegang Amanah atau pencipta) amanah itu, untuk tujuan cukai pendapatan, pemilik aset amanah, dan oleh itu secara peribadi bertanggungjawab untuk semua item pendapatan (pendapatan biasa dan keuntungan modal) yang boleh diagihkan kepada aset yang dipegang di dalam amanah itu. Tanggungjawab peribadi ini ada sama ada pendapatan dan / atau prinsipal diedarkan kepada Grantor atau tidak.

Walaupun Grantor dianggap sebagai pemilik Amanah Grantor untuk tujuan cukai pendapatan, dia tidak semestinya dianggap sebagai pemilik bagi tujuan cukai harta pusaka. Peraturan kemasukan cukai harta terpakai secara berasingan untuk membuat penentuan terakhir.

Dalam sesetengah kes, benefisiari boleh dianggap sebagai Pemberi Geran (dan oleh itu, pemilik, untuk tujuan cukai pendapatan) daripada Amanah Grantor, dengan itu membenarkan benefisiari untuk menggunakan apa-apa manfaat cukai (atau merugikan) yang sebaliknya boleh diagihkan kepada Grantor Kepercayaan.

"Amanah Grantor Amanah Rugi" ("IDGT") adalah istilah yang digunakan untuk kepercayaan yang sengaja dirangka untuk memohon Peraturan Amanah Grantor.

IDGT boleh dibuat dalam satu atau lebih cara berikut:

1. Pemegang Amanah atau pasangannya mengekalkan kuasa untuk memulihkan aset amanah (mis., Pemegang Amanah mengekalkan hak untuk mengambil semula harta keluar dari kepercayaan dalam pertukaran untuk harta yang sama nilai);
2. Pemegang Amanah atau suami isinya boleh atau tidak mendapat manfaat daripada pendapatan amanah (contohnya, Pemegang Amanah dan / atau Pemegang Amanah yang tidak berpihak boleh menyemburkan pendapatan untuk faedah pasangan Pemegang Amanah);
3. Pemegang Amanah atau suami / isterinya mempunyai kepentingan berbalik lebih daripada 5% daripada nilai kepercayaan atas penciptaannya;
4. Pemegang Amanah atau suaminya mengawal siapa dan apabila pendapatan amanah dan prinsipalnya diagihkan, atau mempunyai kuasa pentadbiran tertentu yang boleh memberi manfaat kepada Pemegang Amanah atau suaminya (mis., Pemegang Amanah yang tidak bermata dapat menambah penerima pendapatan amanah dan / atau prinsipal).

IDGT merupakan komponen penting bagi banyak teknik perancangan harta tanah. Sebagai contoh, pelan yang paling asas termasuk amanah hidup yang boleh dibatalkan (untuk mengelakkan kes probet dan membenarkan penggunaan penuh Pengecualian yang Terpakai untuk cukai harta pusaka), yang merupakan IDGT. Kepercayaan yang tidak dapat ditarik balik, yang dipegang untuk manfaat benefisiari Grantor, boleh menjadi IDGT juga.Kerana Grantor membayar cukai pendapatan yang ditanggung oleh IDGT, aset yang dipegang di IDGT boleh tumbuh tanpa dikurangkan oleh cukai pendapatan tersebut. Ini, seterusnya, meningkatkan nilai aset yang sedia untuk benefisiari amanah. Pada dasarnya, pembayaran cukai oleh Grantor adalah hadiah kepada benefisiari amanah yang tidak tertakluk kepada pemindahan cukai.

IDGT juga bermanfaat kerana kepercayaan itu dikenakan cukai sebagai "amanah pemberi pinjaman." IRC §671, memperuntukkan bahawa semua sifat cukai pendapatan amanah dikenakan cukai kepada pemberi kuasa. Sebagai kepercayaan pemberi pinjaman, tidak ada cukai pendapatan kepada pemberi pinjaman mengenai penjualan aset kepada IDGT. Pendapatan amanah juga dikenakan cukai kepada pemberi pemberian, sehingga mengakibatkan secara tidak langsung pemberian hadiah bebas pajak kepada penerima manfaat amanah. Pemindahan ke amanah sedemikian dikatakan "berkesan" untuk tujuan cukai harta tanah, tetapi "cacat" untuk tujuan cukai pendapatan. Peruntukan yang ditetapkan dalam IRC §671-679 menentukan sama ada amanah dikenakan cukai untuk tujuan cukai pendapatan sebagai kepercayaan pemberi pinjaman. Peruntukan cukai pendapatan ini tidak berlaku dengan peruntukan cukai perumahan dan harta hadiah. Tidak konsisten antara peruntukan harta tanah dan cukai pendapatan mewujudkan peluang perancangan.

Aset boleh dipindahkan ke IDGT dengan beberapa kaedah. Yang pertama adalah dengan hadiah atau hadiah sebahagian dan jualan bahagian. Sekiranya aset yang dipindahkan adalah $ 5.35 juta atau kurang ($ 10.7 untuk suami dan isteri) dan pemindah mempunyai pengecualian sepenuhnya, hadiah mudah boleh dibuat kepada IDGT. Walau bagaimanapun, selalunya aset tersebut diberikan sebagai hadiah dan dijual kepada IDGT untuk memanfaatkan jumlah aset yang boleh dipindahkan, mengekalkan jumlah pengecualian, atau mengekalkan pendapatan.

Jadi mari kita buat seminit. Cukai harta adalah cukai ke atas hak anda untuk menyerahkan harta bersama semasa kematian. Untuk 2014, anda tidak mempunyai estet yang boleh dikenakan cukai jika aset anda kurang daripada $ 5.35 juta. Anda juga boleh memberi hadiah aset ini sepanjang hayat anda. Anda mempunyai pengecualian cukai hadiah seumur hidup sebanyak $ 5.35 juta. Anda boleh memberi $ 5.35 juta pada kenaikan $ 14,000 setahun tanpa memfailkan pulangan cukai hadiah. Oh ya. Terdapat cukai ke atas hadiah.

Sekiranya anda berkahwin, anda mempunyai sesuatu yang dipanggil mudah alih. Maksudnya ialah apa-apa pengecualian ladang yang anda tidak gunakan, akan lulus kepada pasangan anda. Itulah jenis yang kemas. Kini kembali ke IDGT.

Sekarang saya tidak mahu sesuatu yang akan hilang kepada anda. Anda boleh menyusunnya sebagai hadiah dan jualan separa. Dalam senario itu, hadiah itu bertindak sebagai bayaran pendahuluan, seperti bayaran pendahuluan dalam jualan pihak ketiga. Jadi, saya suka mengikuti peraturan yang sebenarnya bukan peraturan, tetapi mereka adalah Ketetapan Mahkamah Cukai, atau faktor-faktor lain yang Kod dan Regu diam. Oleh itu, nilai hadiah "benih" ini sekurang-kurangnya 10% daripada nilai semua aset yang dipindahkan ke amanah, termasuk aset yang dipindahkan oleh kedua-dua hadiah dan jualan. Apabila hadiah dibuat, pemindah akan menggunakan pengecualian hadiah seumur hidupnya untuk mengelakkan membayar cukai hadiah. Oleh itu, jika anda mengekalkan $ 5.35 juta dalam pengecualian.

Seterusnya, pemindah menjual aset kepada IDGT. Ini biasanya perkara seperti saham syarikat, kepentingan LLC, atau harta tanah, sebagai ganti nota ansuran. Teknik ini menggunakan IRC § 453. Nota ini akan menanggung faedah pada kadar persekutuan yang dikenakan (AFR) yang diperlukan di bawah IRC § 1274 (d). Kadar ini ditetapkan untuk hayat pinjaman. Kadar AFR yang sangat rendah untuk catatan sembilan tahun untuk tahun ini adalah tepat sekitar 0.92% - 1%. Kerana IDGT adalah amanah pemberi pinjaman untuk tujuan cukai pendapatan, penjualan aset tidak akan menghasilkan keuntungan yang boleh dikenakan cukai kepada pemberi (untuk tujuan cukai pendapatan, pemberi pinjaman itu dianggap menjual aset kepada dirinya sendiri). Terdapat juga tiada pendapatan faedah yang dilaporkan oleh pemberi atau potongan bunga kepada IDGT. Pemberi adalah pelanggan saya.

Sekarang saya mahu pelanggan saya mengekalkan kawalan perniagaan sehingga kematiannya, tetapi dalam S-Corporation anda hanya boleh mempunyai satu kelas saham, yang merupakan saham biasa. Kesemua pemegang saham saham biasa mempunyai hak yang sama, dan tiada seorang pun pemegang saham majoriti boleh mengalahkan mana-mana pemegang saham lain. Apa yang saya lakukan adalah memisahkan pegangan sahamnya dalam dua kategori, stok undian, dan saham tidak mengundi. Saham saham masih merupakan saham biasa, tetapi sekarang kita mempunyai kelas yang disebut pengundian. Pelanggan saya memegang semua saham mengundi dalam transaksi ini.

Sebagai contoh, pelanggan saya Tom boleh memindahkan $ 7.65 juta stok Syarikat kepada IDGT untuk isterinya Julie, anak-anak, dan generasi akan datang dan menghapus nilai dan apresiasi dari estetinya. Ini dicapai dengan melakukan perkara-perkara berikut:

• Beri $ 765,000 dalam stok sebagai hadiah kepada IDGT.
• Menjual $ 6.885 juta dalam stok ke IDGT. Notis janji hutang adalah tahunan sahaja faedah, 0.92%, dengan pembayaran balon selama sembilan tahun. Pembayaran faedah tahunan ialah $ 633,420 ($ 6.885 juta kali prinsipal 0.92% kadar faedah AFR).
• Jika dividen pada $ 6,885 juta saham adalah 7% setiap tahun, pendapatan IDGT ialah $ 479,850.
• Selepas pembayaran faedah, baki pendapatan IDGT boleh dikumpulkan dan dilaburkan semula oleh IDGT, digunakan untuk membayar prinsipal, atau dikeluarkan kepada penerima manfaat IDGT.

Pelanggan saya melakukan ini:

• Mengekalkan 100% stok undi S-Corporation yang merupakan 1% daripada stok keseluruhan.
• Hadiah bernilai $ 757,350 dari stok yang tidak mengundi kepada IDGT.
• Menjual baki $ 6,816,150 dalam stok yang tidak mengundi kepada S-Corporation dengan nota bunga hanya dengan pembayaran belon selama 15 tahun pada 0.92%, memberikan dia pendapatan $ 627,086 setahun sehingga apa yang mungkin akan kematiannya. Pendapatan ini dikenakan cukai kepada pelanggan saya sebagai faedah
• Pendapatan dari S-Corporation ialah $ 2.5 juta setahun. Selepas faedah dibayar, klien saya mempunyai pilihan untuk menerima prinsip tambahan pada nota atau mengagihkan keuntungan. Kerana dia tidak terlibat secara aktif dalam aktiviti S-Corporation pendapatannya dianggap pasif, dan dia tidak dikehendaki mengambil gaji.

Apa yang dilakukan ialah, dia sebenarnya menjual S-Corporationnya kepada penerima manfaat IDGT, yang merupakan empat orang anaknya. Pendapatan dari operasi digunakan untuk membayar faedah kepada pelanggan, jadi tidak ada ketegangan tambahan pada keuangan syarikat atau kesusahan yang tidak wajar pada anak-anak yang mewarisi perniagaan. Pelanggan saya menggunakan pendapatan daripada faedah untuk hidup, dan syarikat membayarnya sebaran kecil. Dia memecat perniagaan dari ladang yang boleh dikenakan cukai, dan haknya untuk nota janji hutang itu dimiliki oleh Trustable Living Trustablenya dan diserahkan kepada isterinya semasa kematiannya. Menggunakan kebolehterimaan Cukai Harta, suami atau isteri tidak akan dikenakan apa-apa cukai harta pusaka atas kelewatan S-Corporation.

Pelanggan itu gembira, dan dia akan menjadi pelanggan seumur hidup.

Dengan perancangan cukai selalu ada beberapa helah kecil yang boleh anda lakukan. Ini hanya satu daripada mereka.