Perbadanan Gadai Janji Kerajaan Persekutuan (Freddie Mac) Definisi & Contoh |

Apa itu:

Perbadanan Gadai Janji (FHLMC atau "Freddie Mac") adalah entiti yang ditaja oleh kerajaan yang membeli beberapa jenis gadai janji dari bank dan menggunakannya untuk menjamin sekuriti yang disokong gadai janji.

Bagaimana ia berfungsi (Contoh):

Walaupun Kongres menciptanya pada tahun 1970,

Perbadanan Gadai Janji Tanah Persekutuan bukanlah sebuah agensi kerajaan dan tidak menerima pembiayaan persekutuan. Seperti syarikat lain, ia dimiliki oleh para pemegang sahamnya dan diawasi oleh lembaga pengarahnya. Lembaga Freddie Mac mempunyai 18 pengarah; Presiden Amerika Syarikat melantik lima daripada pengarah ini.

Peraturan

Jabatan Perumahan dan Pembangunan Bandar Raya A.S. (HUD) dan Pejabat Pengawasan Perusahaan Perumahan Persekutuan (OFHEO) mengatur dan mengawasi Freddie Mac. Organisasi-organisasi ini bukan sahaja memastikan kekukuhan kewangan Freddie Mac, mereka memerlukan Freddie Mac untuk membeli peratusan hipotek tertentu untuk perumahan berpendapatan rendah dan sederhana, yang memudahkan pinjaman gadai janji di pasar-pasar tersebut.

Freddie Mac dan Proses Pemberian Pinjaman

Freddie Mac tidak memberi pinjaman kepada pembeli rumah. Sebaliknya, ia membeli gadai janji daripada pemberi pinjaman. Berikut adalah cara ia berfungsi.

Jika pembeli rumah menunjukkan kebolehpercayaan kredit dan cara untuk mendapatkan gadai janji dari pemberi pinjaman (seperti bank, simpanan dan pinjaman, kesatuan kredit, dll.), Pemberi pinjaman itu bersetuju untuk memindahkan wang kepada akaun peminjam dan peminjam bersetuju untuk membayar balik pemberi pinjaman mengikut jadual yang ditetapkan. Pemberi pinjaman boleh memilih sama ada gadai janji ini dalam portfolionya atau menjualnya di pasaran gadai janji menengah.

[Jika anda sudah bersedia untuk membeli rumah, gunakan Kalkulator Gadai janji kami untuk melihat apa bayaran bulanan dan faedah bulanan anda menjadi.]

Freddie Mac adalah pembeli utama gadai janji ini. Pemberi pinjaman menerima wang tunai, yang seterusnya membolehkan mereka membuat lebih banyak pinjaman kepada peminjam yang lain. Dan kerana ini mewujudkan penyediaan dana gadai janji yang stabil, kadar gadai janji ini kekal berdaya saing dan gadai janji tersedia.

Freddie Mac Securities

Freddie Mac membungkus hipotek yang dibeli ke dalam kumpulan (dirujuk sebagai "menyatukan hipotik") dengan ciri-ciri umum (iaitu, kadar faedah yang sama, kematangan, atau penarafan kredit). Ia kemudian menjual sekuriti yang mewakili kepentingan dalam pinjaman ini. Sekuriti ini, yang dipanggil sekuriti yang disokong gadai janji, dijual kepada pelabur di pasaran terbuka. Dengan dana yang diterima daripada jualan ini, Freddie Mac membeli lebih banyak gadai janji.

Apabila pemilik rumah membuat pembayaran hipotek bulanannya kepada peminjam asal atau syarikat servis gadai janji, syarikat pemberi pinjaman atau pemberi pinjaman gadai janji menyimpan bayaran dan menghantar sisa pembayaran kepada Freddie Mac. Freddie Mac seterusnya mengambil bayaran dan melepaskan apa yang tersisa dari pembayaran pemilik rumah bersama-sama dengan pelabur yang memegang sekuriti yang disokong gadai janji Freddie Mac.

Freddie Mac menjamin pembayaran tepat pada masanya dan pokok pada sekuriti yang disokong gadai janji - iaitu, jika peminjam tidak membuat pembayaran gadai janji mereka tepat pada waktunya, Freddie Mac masih akan membuat pembayaran kepada pelabur. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa kerajaan A.S. tidak menjamin Freddie Mac. Iaitu, jika Freddie Mac tidak dapat memenuhi tanggungjawabnya kepada pelaburnya, kerajaan persekutuan tidak bertanggungjawab untuk menyelamatkannya. Walau bagaimanapun, Freddie Mac mempunyai garis kredit dengan kerajaan, dan pelabur umumnya percaya bahawa kerajaan persekutuan tidak akan membiarkan Freddie Mac lalai pada mana-mana sekuritinya. Oleh itu, sekuriti Freddie Mac biasanya mempunyai penarafan kredit yang sangat tinggi, dan ia sering dapat meminjam wang pada kadar yang sangat baik.

Mengapakah Perkara Penting:

Matlamat Freddie Mac adalah untuk menggalakkan pemilikan rumah dengan menyokong bekalan yang boleh dipercayai dari gadai janji yang berpatutan dalam sistem perbankan. Ia melakukan ini dalam tiga cara. Pertama, pembelian gadai janji Freddie Mac dan penjualan sekuriti yang disokong gadai janji menghasilkan aliran wang tunai yang stabil kepada pemberi pinjaman gadai janji. Kedua, peningkatan bekalan dana gadai janji menimbulkan persaingan dalam industri pinjaman, yang seterusnya menurunkan kadar faedah gadai janji, meningkatkan pelbagai produk gadai janji, dan mengurangkan kos permulaan pinjaman. Ketiga, bank yang tidak suka dengan pinjaman hipotek dapat diletakkan dengan mudah dengan mengetahui bahwa mereka dapat menjual hipotek mereka, dan dengan itu memindahkan risiko-risiko ini, kepada Freddie Mac.

[Jika anda sudah bersedia untuk membeli rumah, gunakan Kalkulator Kediaman kami untuk melihat apakah pembayaran bulanan dan faedah bulanan anda.

Adalah penting untuk diperhatikan bahawa Freddie Mac bukan satu-satunya entiti ditaja kerajaan yang terlibat dalam pembelian gadai janji dan penjualan sekuriti yang disokong gadai janji. Persatuan Gadai Janji Negara Persekutuan (FNMA) dan Persatuan Gadai Janji Kebangsaan (GNMA) bersaing dengan Freddie Mac dalam pelbagai cara dan terus meningkatkan bekalan dana gadai janji di Amerika Syarikat.