Nisbah Aliran Tunai Operasi Definisi & Contoh |

Apa itu:

Nisbah aliran tunai operasi adalah dari aktiviti operasi seperti peratusan liabiliti semasa dalam tempoh tertentu. Bagaimana ia berfungsi (Contoh):

Nisbah aliran tunai operasi biasanya dikira menggunakan formula berikut:

Nisbah Aliran Tunai Operasi = Aliran Tunai Operasi / Liabiliti Semasa

Nisbah aliran tunai operasi bukan sama seperti margin aliran operasi atau margin pendapatan bersih, termasuk transaksi yang tidak melibatkan pemindahan wang sebenar (penyusutan adalah contoh umum perbelanjaan bukan tunai yang termasuk dalam pengiraan pendapatan bersih tetapi tidak dalam aliran tunai operasi). Nisbah aliran tunai operasi juga tidak sama dengan EBITDA atau aliran tunai percuma.

Oleh kerana modal kerja merupakan komponen aliran tunai operasi, para pelabur harus sedar bahwa perusahaan dapat mempengaruhi nisbah arus kas operasi dengan memperpanjang waktu yang mereka ambil untuk membayar bil-bil (dengan itu memelihara wang mereka), memendekkan waktu yang diperlukan untuk mengumpul apa yang terhutang kepada mereka (dengan itu mempercepat penerimaan wang tunai), dan memulangkan inventori membeli (sekali lagi memelihara wang tunai).

Nisbah aliran tunai operasi

adalah ukuran kecairan syarikat. Sekiranya aliran tunai operasi kurang daripada 1, syarikat telah menjana lebih kurang tunai dalam tempoh itu berbanding dengan keperluan untuk membayar liabiliti jangka pendeknya. Ini mungkin memberi isyarat untuk modal lebih banyak. Oleh itu, pelabur dan penganalisis biasanya lebih suka nisbah aliran tunai operasi yang lebih tinggi. Namun, penting untuk diperhatikan bahawa mempunyai nisbah aliran tunai operasi yang rendah untuk suatu masa tidak selalu menjadi perkara yang buruk. Jika sebuah syarikat sedang membina sebuah kilang pembuatan kedua, contohnya, ini boleh dibayarkan pada akhirnya jika tumbuhan menghasilkan lebih banyak wang.