Apakah ETF? | Cara Memulakan Pelaburan

Seperti mana-mana produk kewangan, ETF bukan satu-satunya penyelesaian yang bersesuaian. Menilai mereka berdasarkan merit mereka sendiri, termasuk kos pengurusan dan yuran komisen, betapa mudahnya anda boleh membeli atau menjualnya, dan kualiti pelaburan mereka.

Apa itu ETF

ETF memberi anda cara untuk membeli dan menjual sekumpulan aset tanpa perlu membeli semua komponen secara individu. Pembekal ETF memiliki aset pendasar, merekabentuk dana untuk mengesan prestasi mereka dan kemudian menjual saham dalam dana tersebut kepada pelabur. Pemegang saham memiliki sebahagian daripada ETF, tetapi mereka tidak mempunyai aset pendasar dalam dana. Walau bagaimanapun, pelabur dalam ETF yang menjejaki indeks saham mendapatkan pembayaran dividen sekaligus, atau pelaburan semula, untuk saham yang membentuk indeks.

Walaupun ETF direka untuk mengesan nilai aset asas - sama ada komoditi seperti emas atau sekumpulan saham seperti S & P 500 - mereka berdagang pada harga ditentukan oleh pasaran yang biasanya berbeza daripada aset tersebut. Lebih-lebih lagi, kerana perkara-perkara seperti perbelanjaan, pulangan jangka panjang untuk ETF akan berubah dari aset asasnya.

Bagaimana ETF berfungsi, dalam 3 langkah

1. Pembekal ETF menganggap alam semesta aset, termasuk stok, bon, komoditi atau mata wang, dan membuat sekumpulan mereka, dengan penanda unik.
2. Pelabur boleh membeli bahagian bakul itu, sama seperti membeli saham syarikat.
3. Pembeli dan penjual memperdagangkan ETF sepanjang hari di bursa, seperti saham.

»Siap untuk bermula? Panduan Investmentmatome kepada broker terbaik untuk berdagang ETF

ETF vs dana bersama vs stok

Secara umumnya, ETF mempunyai yuran yang lebih rendah daripada dana bersama - dan ini adalah sebahagian besar daripada rayuan mereka. Manakala purata dana bersama dana ekuiti AS ialah 1.42% dalam perbelanjaan pentadbiran tahunan - apa yang dipanggil nisbah perbelanjaan - yuran pada ETF ekuiti purata adalah 0.53%, menurut data dari ETF.com, anak syarikat Chicago Board Options Exchange yang didedikasikan kepada pelaburan ini.

ETF juga menawarkan kelebihan kecekapan cukai kepada pelabur. Secara amnya lebih banyak perolehan dalam dana bersama (terutamanya yang diuruskan secara aktif) berbanding dengan ETF, dan pembelian dan jualan sedemikian boleh menyebabkan keuntungan modal. Begitu juga, apabila pelabur pergi untuk menjual dana bersama, pengurus perlu menaikkan tunai dengan menjual sekuriti, yang juga boleh menimbulkan keuntungan modal. Dalam kedua-dua senario, pelabur akan berada di cangkuk untuk cukai tersebut.

ETF semakin popular, tetapi jumlah dana bersama yang ada masih tinggi. Kedua-dua produk ini juga mempunyai struktur pengurusan yang berbeza (aktif untuk dana bersama, pasif untuk ETF).

»LEBIH: Melabur dalam ETF berbanding dana bersama

Seperti stok, ETF boleh diniagakan di bursa dan mempunyai simbol ticker unik yang membolehkan anda menjejaki aktiviti harga mereka. Terdapat SPY untuk salah satu ETF yang mengesan S & P 500, dan yang menyeronokkan seperti HACK untuk dana keselamatan siber dan RELA untuk ETF yang memberi tumpuan kepada telefon pintar. Di sinilah persamaan berakhir, bagaimanapun, kerana ETF mewakili bakul aset, sedangkan saham merupakan satu-satunya syarikat.

Faedah ETF

ETF membentuk 30% daripada semua perdagangan A.S. dari segi nilai pada 2016, menurut Barron. Pelabur telah berbondong-bondong kepada mereka kerana kesederhanaan mereka, murah dan akses kepada produk yang pelbagai.